|
|
|
|
|
|
|
|
martes, 6 de agosto de 2024
Taller de crayones de cera de abeja para niños fusiona sostenibilidad y creatividad en Grand Velas Riviera Nayarit
EFECTIVOS DE LA SSC ATENDIERON LA EMERGENCIA DE UNA PERSONA LESIONADA POR DISPAROS DE ARMA DE FUEGO, EN LA ALCALDÍA IZTAPALAPA
Policías de la Secretaría de Seguridad Ciudadana (SSC) de la Ciudad de México, atendieron la emergencia emitida por los operadores del Centro de Comando y Control (C2) Oriente, de una persona lesionada por disparos de arma de fuego, en calles de la colonia Desarrollo Urbano Quetzalcóatl, en la alcaldía Iztapalapa.
Al arribar al cruce de las calles Villa Buena de Alava y Villa Consistorios, los oficiales observaron a una persona sobre el piso de un establecimiento de venta de abarrotes, quien presentaba visibles manchas hemáticas en el rostro, por lo que de inmediato solicitaron el apoyo de los servicios de emergencia.
Paramédicos que acudieron al lugar, diagnosticaron al hombre de 33 años de edad sin signos vitales, motivo por el cual el personal policial resguardó y acordonó el lugar, e informó de los hechos a las autoridades ministeriales para los servicios periciales correspondientes.
Cabe señalar que, de acuerdo con los primeros reportes, el lesionado entró al establecimiento para realizar una compra, momentos después ingresó un sujeto que, sin mediar palabra, sacó un arma de fuego de entre sus ropas, realizó los disparos de forma directa y salió rápidamente del lugar para darse a la fuga.
Por ello, se dio parte al agente del Ministerio Público quien realizará las investigaciones del caso, en tanto, ya se realiza el análisis de las cámaras de videovigilancia en la zona para la identificación del probable responsable que, al parecer, huyó en una motocicleta en la que ya lo esperaba otra persona.
INVEX. Economía.
Surgió en el mercado una expectativa, con mucha fuerza pero pocos argumentos, sobre una posible recesión en la economía de Estados Unidos durante los próximos meses. Esto a raíz de un reporte de empleo que se ubicó por debajo de lo esperado por el mercado y que, si bien confirma un debilitamiento del mercado laboral, en ningún momento apunta hacia una contracción del empleo.
Se monitorearán indicadores económicos relevantes durante los siguientes días para determinar hasta dónde podría frenarse el ritmo de actividad en la principal economía del mundo. En el Departamento de Análisis de INVEX mantenemos la expectativa de que Estados Unidos evitará una recesión, más si la Reserva Federal inicia un ciclo de bajas el próximo mes.
Por otra parte, nos descartamos que la actividad caída si los mercados refuerzan la idea de una recesión de manera infundada tal y como lo hacen ahora.
Lo más relevante …
La nómina no agrícola de Estados Unidos registró un avance de 114 mil plazas en julio, cifra significativamente menor a las 176 mil esperadas por el mercado. Asimismo, las cifras de los meses anteriores se revisaron a la baja por aproximadamente 100 mil plazas. De enero a julio de este año, la creación de empleos en la economía norteamericana fue de 1.42 millones de empleos, cifra menor a las 1.92 millones de plazas que se generaron en el mismo periodo de 2023. La tasa de desempleo pasó de 4.1% a 4.3% entre junio y julio.
Sí hay un debilitamiento del empleo. Por otra parte, esto no responde necesariamente a una inminente recesión en Estados Unidos tal y como lo descuenta el mercado. Menos si varios indicadores (sobre todo de servicios, principal bastión del PIB) apuntan hacia un crecimiento moderado en los sectores más relevantes, y menos si la Reserva Federal (FED) flexibilizará su postura a partir de septiembre de este año.
Es probable que los mercados hayan reaccionado de más al reporte de empleo. Por otra parte, no se descarta que el temor de los inversionistas, hasta cierto punto infundado, sí genere afectaciones sobre las decisiones de contratación de las empresas.
En INVEX daremos seguimiento a los indicadores más relevantes para determinar hasta dónde podría frenarse el crecimiento del PIB de Estados Unidos, mismo que por ahora anticipamos en 2.1% para 2024 y 1.5% para 2025.
En el entorno global:
Estados Unidos
El ISM manufacturero se adentró en terreno de contracción al pasar de 48.5 a 46.8 puntos entre junio y julio (48.8 puntos est. Bloomberg). Por otra parte, el gasto construcción cayó 0.3% a tasa mensual, contra un incremento de 0.2% estimado por el mercado.
En cuando a datos positivos, las ventas pendientes de vivienda crecieron 4.8% a tasa mensual en junio, avance considerablemente mayor al de 1.4% esperado por el consenso de analistas.
Eurozona
El Producto Interno Bruto (PIB) de la zona Euro creció 0.3% t/t en el periodo abril-junio de 2024, cifra mayor al 0.2% t/t previsto por el consenso de analistas. Esto a pesar de una contracción de 0.1% trimestral en el PIB Alemania, la economía más grande a la región. En términos anuales, la economía de la Eurozona registró un crecimiento de 0.6%.
Japón
El Banco de Japón (BoJ) subió su tasa de interés de referencia hasta 0.25% desde el rango del 0% - 0.1%. Destaca que la tasa se encuentra en su nivel más alto desde octubre del 2008. La votación fue de siete votos a favor de subirla y dos votos para que permaneciera en el mismo nivel. Además, anunciaron una reducción del 50% en su programa de compra de bonos, la cual iniciará en el primer trimestre del 2026. Las compras mensuales de yenes disminuirán de 6 a 3 billones de yenes. Lo anterior favoreció un movimiento de apreciación significativo del yen frente al dólar de Estados Unidos.
En México:
En México se dio a conocer el Producto Interno Bruto (PIB) del segundo trimestre del 2024. A tasa trimestral real, el indicador registró un avance de 0.2%, cifra menor a la esperada por INVEX y por el consenso (0.3% t/t). En su comparación anual, el PIB mostró un aumento del 2.2%, el cual representó un incremento respecto al 1.6% a/a reportado en el primer trimestre del presente año. No obstante, la cifra fue menor a la esperada tanto por INVEX como por el consenso del mercado (2.4% a/a).
Al interior de las cifras, las actividades primarias mostraron una caída del (-)2.7% t/t. Por otra parte, tanto las actividades secundarias (1.9% t/t) como las terciarias (2.7% t/t) registraron avances. Los datos nos muestran una desaceleración económica en México, misma que inició a partir del tercer trimestre del 2022. Nuestros estimados de crecimiento para la economía de México se ubican en 2.0% y 1.5%, respectivamente.
Asimismo, los índices IMEF Manufacturero y No Manufacturero del mes de julio presentaron una disminución con respecto a junio. El indicador IMEF Manufacturero bajó 1.7 puntos m/m, registrando un nivel de 47.1, con lo cual se mantuvo en zona de contracción por cuarto mes consecutivo. Por otro lado, el IMEF No Manufacturero decreció 0.1 respecto al mes anterior, aunque aún continúa en terreno consistente con una expansión de la actividad con 50.9 unidades. La Tasa de Desempleo mostró un aumento mayor a lo estimado tanto por INVEX (2.52%), como por el consenso del mercado (2.60%), pues se ubicó en 2.80%, alcanzando su mayor nivel en cinco meses.
¿Qué esperar los próximos días? …
Banco de México (Banxico) dará a conocer su decisión de Política Monetaria en la reunión del próximo jueves 8 de agosto. En INVEX, estimamos que la tasa de interés de referencia permanecerá en 11.00%. Lo anterior, a partir de un aumento en la inflación general sustentado por un fuerte repunte en la categoría de precios no subyacente, así como en la persistencia de “factores idiosincráticos” y una aceleración en los precios de servicios.
También se dará a conocer el Índice Nacional de Precios al Consumidor (INPC) para el mes de julio. Estimamos un avance de 0.98% m/m en el INPC del periodo (0.29% en la parte subyacente). De confirmarse nuestros estimados, las tasas anuales se ubicarían en 5.54% la parte general y en 4.03% la subyacente. Los precios de algunas frutas y verduras, que aumentaron fuertemente durante los primeros 15 días del mes, cayeron en la segunda quincena.
En Estados Unidos, conoceremos el indicador ISM de Servicios para el mes de julio. El consenso del mercado estima que el índice se ubicará en los 51.3 puntos, por encima de los 48.8 puntos registrados en el mes anterior. Tal lectura llevaría nuevamente al indicador a la zona de expansión. De igual forma se reportará el crédito al consumidor para el mes de junio, así como las solicitudes iniciales del seguro por desempleo.
En otras regiones de la agenda internacional, China reportará el Índice de Precios al Consumidor y el Índice de Precios al Productor para julio. En el primer caso, los analistas esperan un aumento del 0.1%, ubicándose en 0.3% a/a. En el segundo caso, se espera una disminución de 0.1%, finalizando el mes en (-)0.9% a tasa anual.
En Europa también se conocerán el Índice de Precios al Productor, así como las ventas al menudeo, ambos para el mes de julio (para conocer las estimaciones puntuales de estos y otros indicadores, favor de consultar la agenda semanal).
INVEX. Mercado de Capitales,
Mercado de Capitales
INVEX Análisis
invexanalisis@invex.com
Rendimientos negativos en las bolsas, tras la confirmación de una desaceleración económica en EE.UU.
En la semana se observó gran volatilidad en los mercados, luego de que los inversionistas integraron la revelación de datos económicos relevantes, las decisiones de política monetaria por parte de diferentes bancos centrales y los resultados corporativos en Estados Unidos.
Sobre el flujo de datos económicos revelados, los inversionistas destacaron una mayor debilidad del mercado laboral reforzado por los resultados de la nómina no agrícola y el dato de empleo ADP, los cuales estuvieron por debajo de los estimados, mientras que la tasa de desempleo y las peticiones iniciales por seguro de desempleo se ubicaron por encima de las proyecciones del mercado, lo que alimentó las expectativas de que el recorte de tasas efectivamente ocurrirá en septiembre de este año.
El sentimiento se reforzó tras la decisión en política monetaria por parte de la Reserva Federal (FED), donde si bien mantuvo la tasa de interés de referencia en línea con lo esperado, el comunicado fue menos restrictivo, sumándose al sentimiento de los inversionistas.
Las cifras, alimentaron la expectativa de un mayor recorte en la tasa de referencia en la reunión de septiembre, donde la probabilidad de un ajuste de -25 pbs bajó a 30.5% desde 88.2% hace una semana, pero, la probabilidad de un recorte de -50 pbs incrementó a 71.5% desde 11.5% la semana pasada, según información del CME.
A la decisión de política monetaria de la FED se sumaron las del Banco de Inglaterra y el Banco de Japón; el primero recortó la tasa de referencia en -25 pbs, por primera vez desde marzo de 2020, que se justifica por niveles más estables de inflación; mientras que el segundó subió la tasa de interés en 25 pbs y presentó un plan para recudir a la mitad sus compras de bonos mensuales hacia el 1T-26. Además, no descartaron más aumentos si los datos económicos siguen siendo positivos, y si la inflación no cede conforme a lo previsto por el banco central, debido a que el país venía de una deflación. Lo anterior influyó en la fortaleza del yen japonés, mismo que se apreció 4.70% frente al UDS en la semana.
Al cierre de semana la aversión al riesgo se acentuó tras la publicación del PMI manufacturero que resultó menor a las expectativas ubicándose por debajo de los 50 puntos, en terreno de contracción. Por su parte, el ISM manufacturero cayó a su menor nivel en 8 meses, por debajo de las expectativas del consenso, dando una señal al mercado de una posible desaceleración en la economía de EE.UU. Además, el modelo de crecimiento económico de la FED de Atlanta para el 3T-24, GDP Now, bajó a 2.5% vs. 2.8% del dato previo.
Ello incidió en la rotación de sectores donde las acciones de mediana y pequeña capitalización, que en julio registraron un rendimiento de 10.1%, debido al incremento en la probabilidad de un recorte en la tasa de interés, cayeron -6.7% esta semana, tras un panorama de menor crecimiento económico, pues el dinamismo de las empresas podría verse mermado, aunado a comentarios de algunos analistas sobre que el repunte en estas empresas pudo ser prematuro al carecer de sólidos fundamentales.
Si bien, la incertidumbre del crecimiento económico en Estados Unidos es una variable que seguirá moviendo los mercados hacia delante, ésta es parte de un ciclo, por lo que la relevancia estará en el ritmo de crecimiento hacia delante.
Finalmente, pero no menos relevante, el mercado reaccionó a la revelación de reportes corporativos mixtos, donde destacaron los reportes de algunas de las “Siete Magnificas” como: Meta reportó por encima de las expectativas del mercado con una UPA por Usd$5.16 vs. Usd$4.73 anticipado; además, la guía de ingresos para el 3T-24 estuvo por arriba de las expectativas: las acciones de la empresa aumentaron 4.82% en la semana.
Apple registró ingresos mejores a los esperados en todos sus negocios: aunque los ingresos generados en China estuvieron por debajo de lo anticipado. El precio de la acción subió ligeramente en 0.87% en la semana.
En contraste, Microsoft reportó una UPA de Usd$2.95, superior a las expectativas del consenso de Usd$2.93: sin embargo, la atención estuvo en una desaceleración en el crecimiento de la nube (Azure) por lo que el precio de la acción cayó -4.0% en la semana.
Amazon presentó ingresos por debajo de las expectativas con Usd$147,980 millones vs. Usd$148,780 millones esperados, pero las ganancias fueron mejores a los estimados con una UPA por Usd$1.26 vs. Usd$1.03; asimismo, la empresa presentó una guía trimestral por debajo de las expectativas por lo que las acciones de la compañía cayeron -8.0% en la semana.
Aunado a ello, el sector de consumo discrecional fue el más afectado en la semana con un ajuste de -4.3%, seguido por tecnología y energía con -4.0% y -3.7%, respectivamente.
Respecto a las empresas tecnológicas, destaco la caída en la semana de las acciones de Intel de -26.06%, tras un reporte por debajo de las expectativas, donde, además, presentó una guía de ingresos para el 3T-24 menor a la esperada, y anunció una suspensión de pago de dividendo a partir del 4T-24, así como un recorte del 15% de su fuerza laboral como parte de un plan de reducción de costos por Usd$10,000 millones anuales.
Mientras que AMD superó las expectativas del consenso al registrar una UPA de Usd$0.69 vs. Usd$0.68 estimada, además, registró un crecimiento en las ventas de chips de Inteligencia Artificial. El precio de la acción bajó -5.35% en la semana.
En este contexto, los índices accionarios en EE.UU. cerraron la semana con rendimientos negativos; el S&P500 bajó -2.06%, el Dow Jones cayó -2.10% y el NASDAQ retrocedió -3.35%.
En México, el mercado de renta variable registró una caída donde el referente S&PBMV IPC cerró la semana en terreno negativo, con una pérdida de -1.09%, donde el 62.9% de las empresas reaccionaron negativamente; las mayores bajas las presentaron TLEVISA, CUERVO y ORBIA con variaciones de -7.5%, -6.4% y –5.4%, respectivamente.
Es evidente que hacia la siguiente semana continuará la volatilidad en los mercados con la atención en una nueva variable que es la desaceleración económica, así como en la revelación de reportes corporativos donde aún están por conocerse empresas del sector de tecnología como NVDIA y TSLA, sector que hoy en día ha reportado ganancia en 2.6% por arriba de las proyecciones del mercado, pero un factor sorpresa que se encuentra ligeramente por debajo del promedio del S&P500 de 3.6%
Desempeño semanal de las bolsas
Cierre Var. Semanal S&PBMV IPC 52,242.38 -1.09% Dow Jones 39,737.26 -2.10% Nasdaq 16,776.16 -3.35% S&P500 5,346.56 -2.06% Bovespa 125,854.09 -1.29% DAX 17,661.22 -4.11% CAC 40 7,251.80 -3.54% Nikkei 35,909.70 -4.67% Shangai 2,905.34 0.50%
¿Qué esperar en los próximos días?
En EE.UU. se espera la publicación de las solicitudes por seguro de desempleo al 3 de agosto, las solicitudes de hipoteca al 2 de agosto, el índice ISM de servicios y los PMI de julio, entre otros.
Además, en el ámbito corporativo la revelación de los reportes de empresas como: Super Micro Computer (SMCI), Airbnb (ABNB), Disney (DIS) y Eli Lily (LLY).
En la Eurozona se conocerán los PMI de servicios y composite de julio.
Finalmente, en México se espera la inflación de la segunda quincena de julio y la producción industrial.
Visita nuestro portal financiero invex.com y síguenos a través de X. @invexbanco
Si requieres más información de los reportes que emite nuestro Departamento de Análisis, escríbenos al correo INVEXAnalisis@invex.com. Atenderemos tu solicitud lo más pronto posible.
INVEX. Opinión Estratégica de Deuda y Tipo de Cambio.
A lo largo de la semana se dieron a conocer diversos datos sobre la coyuntura de la actividad económica. Los datos deuda. La relocalización de estos se dio a hacia mercados asiáticos y en Oceanía (ver comentario de tasas). Este episodio de presión podría extenderse en los próximos días.
Prácticamente toda la semana las tasas de interés de los Bonos del Tesoro de los Estados Unidos se habían mantenido estables a pesar de que se publicaron varios indicadores económicos; sin embargo, el viernes se dio a conocer la nómina no agrícola, la cual da señales de menor fortaleza del empleo. Además, el miércoles el Banco de Japón subió su tasa de interés 15 puntos base, hasta 0.25%, su segunda subida del año, lo que ha provocado alta volatilidad en los diferentes mercados financieros.
El dato de la nómina no agrícola muestra que continúa el enfriamiento gradual del mercado laboral. La cifra salió en 114 mil empleos contra 175 mil del consenso, cabe mencionar que el previo fue de 179 mil. Lo anterior va en línea con los cambios en el comunicado del FED, que mantuvo la tasa de referencia en 5.25%-5.50%, pero con un tono menos dovish En este contexto, se puede concluir que existen menores presiones inflacionarias y el mercado así lo tomó, el vencimiento de 2 años pasó de 4.36% a 3.87%. En cuanto al vencimiento de 10 años pasó de 4.19% a 3.79%.
En México, se dieron a conocer el PIB del 2T24, la tasa de desempleo y las remesas. Los datos fueron mixtos, los dos primeros muestran pérdida de impulso y las remesas sorprendieron de manera positiva al alcanzar un nuevo máximo histórico en junio con un valor de $6,213.2 millones de dólares contra un consenso de $5,525.0
El mercado PIB del 2T24 se mostró por debajo de lo esperado con un 2.2% contra el consenso de 2.4%. A pesar de este dato existen varios sectores no muestran una desaceleración importante y podrían contar con mayor soporte; además, debemos considerar que la experiencia nos dice que la economía suele moderarse después de las elecciones federales con la programación presupuestal.
Otro indicador económico relevante publicado en México fue la tasa de desempleo que mostró cambios modestos con un 2.78% contra el consenso de 2.63% lo que nos permite pensar que el mercado laboral se mantendrá en una posición favorable todo lo que resta del segundo semestre.
Como en el caso de Estados Unidos, las tasas en México se habían mantenido relativamente estables hasta el viernes por la mañana con la especulación de que cada vez es más probable una bajada de la tasa de referencia en Estados Unidos. Por lo anterior, vimos movimientos en las tasas de interés a la baja. El vencimiento a 3 años cerró la semana en niveles de 10.13%, 39 puntos base de baja en la semana. Mientras que el cierre del vencimiento a 10 años terminó en 9.65%, con 21 puntos base a la baja.
En el mercado cambiario, el dólar operó al alza empezó la semana en un nivel de $18.42 y termino la semana en $19.16 pesos por dólar. La volatilidad cambiaria seguirá en los siguientes días debido a la especulación de la baja de tasas del FED, las reformas constitucionales y, en lo global, los planes del Banco de Japón de compra de bonos.
Deuda Corporativa
GRUMA: Standard and Poor’s o S&P revisó la perspectiva a positiva desde estable de la calificación en escala global de Gruma, además, subieron la calificación crediticia de emisor de largo plazo en escala nacional y la calificación de deuda de sus Certificados Bursátiles a AAA de AA+ de la empresa. Cabe mencionar que su perspectiva en pesos se mantuvo igual, en Estable. Se tienen dos Certificado Bursátiles de Largo Plazo; uno de tasa revisable y otro de tasa fija nominal.
Opinión: Positivo
Ya que la calificadora destaca que la empresa mantuvo un EBITDA y un flujo de efectivo sólidos, además de una prudente utilización de capital. Lo que deriva de una mejora en los indicadores crediticios en el 1S-24 con una razón de apalancamiento DN/EBITDA por debajo de los 1.5x. Asimismo, esperan que la tendencia favorable se mantenga en los siguientes 12 a 24 meses. Con estos niveles de DN/EBITDA se mantienen buenas calificaciones.
Financiamiento para la Adquisición de Smartphones en México
|
|
|
|
|
|
|
PERSONAL DE LA SSC DETUVO A 35 MOTOCICLISTAS QUE POSIBLEMENTE REALIZABAN ARRANCONES EN AVENIDAS DE LA ALCALDÍA IZTAPALAPA
Resultado de los dispositivos de seguridad con el objetivo de fomentar una conducción segura y evitar accidentes viales, oficiales de la Secretaría de Seguridad Ciudadana (SSC) de la Ciudad de México, detuvieron a 35 motociclistas que, al parecer, realizaban arrancones en la vía pública, en la alcaldía Iztapalapa.
Los policías implementaron un despliegue de seguridad y realizaron recorridos en diferentes vialidades de la alcaldía, cuando fueron alertados por frecuencia policial que en la avenida Anillo Periférico y el Eje 5 Oriente, colonia Chinampac de Juárez, se encontraba grupo de motociclistas que, al parecer, realizaban arrancones y conducían de forma imprudente lo que ponía en riesgo la seguridad de los usuarios de la vía.
De inmediato, los oficiales acudieron al lugar y en una acción coordinada, detuvieron a 32 hombres y tres mujeres, de los cuales trece de ellos son menores de edad, a quienes se les informaron sus derechos constitucionales y fueron puestos a disposición del del Juez Cívico, quien determinará la sanción correspondiente, además; 36 motocicletas fueron aseguradas y trasladadas a un depósito vehicular.
La SSC reitera su compromiso de brindar seguridad para todos los usuarios de la vía y con ello agilizar la movilidad en las 16 alcaldías de la capital, por ello pone a disposición de la ciudadanía el teléfono de la Unidad de Contacto del Secretario (UCS) 5552089898, la cuenta oficial @UCS_GCDMX y la aplicación para teléfonos inteligentes “Mi Policía”, donde se puede solicitar apoyo en materia de seguridad, vialidad y denuncia.
Dany Calvario
|
|
OFICIALES DE LA SSC DETUVIERON A UNA MUJER QUE PROBABLEMENTE CAMBIÓ UNA TARJETA BANCARIA A UNA ADULTA MAYOR EN LA ALCALDÍA AZCAPOTZALCO
Efectivos de la Secretaría de Seguridad Ciudadana (SSC) de la Ciudad de México, detuvieron a una mujer señalada como posible desplazadora de tarjetas bancarias, en calles de la alcaldía Azcapotzalco.
Los hechos ocurrieron cuando operadores del Centro de Comando y Control (C2) Poniente, reportó la emergencia de una desplazadora en los cajeros automáticos de una sucursal bancaria, ubicada en la avenida Aquiles Serdán y Osa Mayor, colonia CTM El Rosario.
Al acudir personal en campo confirmó dicha emergencia, donde ubicaron a una mujer con la descripción que momentos antes a través de las cámaras del establecimiento bancario se percataron que la posible responsable se aproximó a una mujer de la tercera edad y sustrajo la tarjeta de la afectada.
Por lo que, la interceptaron y en apego a los protocolos de actuación policial, le efectuaron una revisión de seguridad, tras la cual se le halló un bolso de mano color café, una licencia de conducir, dos tarjetas bancarias de las cuales no acreditó su legal posesión y dinero en efectivo.
Por lo anterior, la mujer de 36 años de edad fue detenida e informada de sus derechos de ley y, junto con lo asegurado fue presentada ante el agente del Ministerio Público correspondiente, quien se encargará de definir su situación jurídica.